2023年5月期货统考《期货及衍生品基础知识》模考试卷（8）

为帮助考生备考2023年5月期货从业资格考试统考，希赛网为考生整理了2023年5月期货统考《期货及衍生品基础知识》模考试卷（8），希望对大家备考《期货及衍生品基础知识》有帮助。

11、假设PVC两个月的持仓成本为60～70元/吨，期货交易手续费5元/吨。当2个月后到期的PVC期货价格与现货价格价差为（  ）时，投资者适合卖出现货、买入期货进行期现套利。（假定现货充足）

A、80

B、40

C、45

D、70

试题答案：

B;C

12、某套利者利用棕榈油期货进行套利，T0时刻建仓卖出9月合约同时买入12月合约。建仓和平仓价格如表所示。则平仓时，盈利的情形有（  ）（不计交易费用）。

A、②

B、④

C、③

D、①

试题答案：

A;C;D

13、中长期国债期货的报价一般采用的报价、交割方式为（ ）。

A、实物交割

B、现金交割

C、价格报价

D、指数报价

试题答案：

A;C

14、关于基点价值的说法，错误的是（ ）。

A、基点价值是指到期收益率变化0.01%引起的债券价格的变动值

B、基点价值是指到期收益率变化1%引起的债券价格的变动值

C、基点价值是指到期收益率变化0.1%引起的债券价格的变动值

D、基点价值是指到期收益率变化0.001%引起的债券价格的变动值

试题答案：

B;C;D

15、根据中国金融期货交易所5年期国债期货合约条款，下列说法正确的是（  ）。

A、同一可交割国债在不同期限合约上的转换因子不同

B、票面利率高于3%的可交割国债，其转换因子大于1

C、交割月首日新发行的5年期国债，转换因子等于1

D、交割月首日剩余期限为5年的国债，转换因子等于1

试题答案：

A;B

16、在外汇市场，套汇实现盈利，一般需要具备的条件有（ ）。

A、外汇品种到期期限不一致

B、不同市场报价存在汇率差异

C、外汇期货合约间价差出现高估或低估

D、交易者能捕捉到汇率差异

试题答案：

B;D

17、最优套期保值比率可以（ ）。

A、由方差最小化的方法求得

B、最大程度地提高被保值资产的预期收益

C、最大程度地对冲被保值资产的价格风险

D、完全消除被保值资产的价格风险

试题答案：

A;C

18、外汇期权按产生期权合约的原生金融产品划分，可分为（  ）。

A、欧式期权

B、美式期权

C、现汇期权

D、外汇期货期权

试题答案：

C;D

19、假设在期权有效期内，无风险利率没有变化，则导致看涨期权价格下跌的可能因素有（ ）。

A、标的资产价格上涨

B、标的资产价格下跌

C、标的资产价格波动率下降

D、标的资产价格波动率上升

试题答案：

B;C

20、在其他条件相同的情况下，关于虚值期权相关描述正确的是（  ）。

A、深度虚值期权的价值通常小于一般的虚值期权的价值

B、深度虚值期权的时间价值通常等于一般的虚值期权的时间价值

C、深度虚值期权的时间价值通常小于一般的虚值期权的时间价值

D、深度虚值期权的内涵价值通常小于一般的虚值期权的内涵价值

试题答案：

A;C